Acheter des cryptomonnaies pendant la baisse du marché : est-ce justifiable ?

L’investissement dans les cryptomonnaies a gagné en popularité au cours de la dernière décennie. Séduisant aussi bien les investisseurs particuliers que les grandes institutions financières. Le marché des cryptomonnaies est toutefois notoirement volatil, marqué par des hausses spectaculaires suivies de baisses tout aussi dramatiques. Cette volatilité pose une question cruciale pour les investisseurs : acheter des cryptomonnaies pendant une baisse du marché est-il justifiable ? Clair Finance propose d’examiner cette question, en explorant les avantages. Mais également les risques et les stratégies à adopter lors de l’investissement dans les cryptomonnaies en période de marché baissier.

La nature volatile du marché des cryptomonnaies

Le marché des cryptomonnaies est souvent comparé à une montagne russe en raison de ses fluctuations fréquentes et imprévisibles. Contrairement aux marchés financiers traditionnels, le marché des cryptomonnaies est relativement nouveau et largement non régulé. Ce qui contribue à sa volatilité extrême. Les facteurs externes, tels que les changements réglementaires, les cyberattaques, et même les tweets de personnalités influentes. Ils peuvent provoquer des mouvements significatifs dans les prix des cryptomonnaies.

Cependant, cette même volatilité peut également représenter une opportunité pour les investisseurs avertis. Acheter des cryptomonnaies pendant une baisse de marché peut sembler contre-intuitif. Mais cette stratégie repose sur le principe classique d’acheter bas et de vendre haut. L’idée est que, pendant les périodes de baisse, les actifs sont sous-évalués par rapport à leur potentiel de long terme. Ce qui offre une occasion d’acheter à des prix relativement bas avant une éventuelle reprise du marché.

Les avantages d’acheter pendant une baisse du marché

• Potentiel de gains élevés : l’une des principales justifications pour acheter des monnaies virtuelles pendant une baisse du marché est le potentiel de gains élevés. Si le marché se redresse après une baisse, les investisseurs qui ont acheté à un prix réduit peuvent réaliser des bénéfices substantiels. L’histoire des cryptomonnaies est jalonnée de cas où des actifs qui ont perdu une grande partie de leur valeur ont ensuite connu des récupérations spectaculaires.
• Opportunité d’achat à bas prix : une baisse du marché permet aux investisseurs d‘acquérir des actifs numériques à des prix bien inférieurs à ceux observés pendant les périodes de hausses. Pour ceux qui croient en la technologie sous-jacente et au potentiel à long terme des cryptomonnaies. Ces baisses de prix peuvent représenter une opportunité unique d’augmenter leurs positions.
• Diversification à moindre coût : les baisses du marché offrent également la possibilité de diversifier un portefeuille d’investissements à un coût réduit. Les investisseurs peuvent profiter des baisses pour acquérir des cryptomonnaies qu’ils n’auraient pas pu acheter à des prix plus élevés. Réduisant ainsi le coût moyen d’acquisition de leur portefeuille.

Les risques associés à l’achat pendant une baisse du marché

• Risque de baisse prolongée : le principal risque d’acheter des cryptomonnaies pendant une baisse du marché est la possibilité que le marché continue de baisser. Ce phénomène, connu sous le nom de « catching a falling knife » (attraper un couteau qui tombe), peut entraîner des pertes importantes. Surtout si les prix continuent de chuter après l’achat.
• Risque de volatilité accrue : le marché des cryptomonnaies est déjà volatil par nature. Et les périodes de baisse peuvent amplifier cette volatilité. Les investisseurs doivent être prêts à faire face à des fluctuations de prix importantes. Mais aussi à une incertitude accrue quant à l’évolution future du marché.
• Risque de liquidité : pendant une baisse du marché, la liquidité peut se réduire. Ce qui rend plus difficile l’achat ou la vente de cryptomonnaies à des prix favorables. Les investisseurs peuvent se retrouver dans une situation où ils ne peuvent pas vendre leurs actifs sans subir des pertes significatives.
• Risque de régulation : les régulateurs du monde entier surveillent de plus en plus les cryptomonnaies. Une réglementation défavorable peut entraîner une chute supplémentaire des prix, ou pire encore, rendre certains actifs illégaux. Ce qui pourrait entraîner des pertes totales pour les investisseurs.

Stratégies pour investir pendant une baisse du marché

Pour atténuer les risques associés à l’achat de cryptomonnaies pendant une baisse du marché, les investisseurs peuvent adopter plusieurs stratégies :

• Stratégie du Dollar-Cost Averaging (DCA) : cette stratégie consiste à investir un montant fixe dans une cryptomonnaie à intervalles réguliers, indépendamment du prix. Cela permet de lisser le prix d’achat au fil du temps et de réduire l’impact de la volatilité à court terme.
• Investir dans des cryptomonnaies établies : pendant une baisse du marché, il peut être plus prudent de se concentrer sur les cryptomonnaies ayant fait leurs preuves. Telles que le Bitcoin ou l’Ethereum, plutôt que sur des actifs plus risqués et moins établis.
• Diversification : ne pas mettre tous ses œufs dans le même panier est une règle d’or en investissement. La diversification dans plusieurs cryptomonnaies, voire dans d’autres classes d’actifs, peut aider à réduire le risque global du portefeuille.
• Analyse fondamentale : avant d’acheter pendant une baisse du marché, il est crucial d’effectuer une analyse fondamentale des cryptomonnaies envisagées. Cela inclut l’examen de la technologie sous-jacente, de l’équipe de développement et des cas d’utilisation potentiels. Sans oublier la solidité de la communauté.
• Gardez une perspective à long terme : les investisseurs doivent être préparés à conserver leurs actifs pendant une période prolongée. Et à ne pas paniquer en cas de nouvelles baisses. Avoir une vision à long terme aide à naviguer les tempêtes du marché.

Exemples historiques : Leçons tirées du passé

L’histoire du marché des cryptomonnaies regorge d’exemples où acheter pendant une baisse du marché s’est avéré être une décision fructueuse. Mais aussi d’exemples où cela a conduit à des pertes importantes.

• Bitcoin en 2018 : après avoir atteint un sommet historique de près de 20 000 USD en décembre 2017, le Bitcoin a chuté à environ 3 000 USD en décembre 2018. Les investisseurs qui ont acheté pendant cette baisse et conservé leurs positions ont vu le prix du Bitcoin atteindre de nouveaux sommets en 2020 et 2021. Atteignant plus de 60 000 USD.
• Ethereum pendant la chute de 2018 : de même, Ethereum est passé d’un sommet de 1 400 USD à environ 85 USD en 2018. Cependant, les investisseurs qui ont gardé leurs positions ont bénéficié de la montée de l’Ethereum à plus de 4 000 USD en 2021.
• Les ICOs et altcoins : d’un autre côté, de nombreuses cryptomonnaies lancées lors de la bulle des ICOs (Initial Coin Offerings) de 2017-2018 ont vu leurs valeurs chuter à presque zéro et ne se sont jamais rétablies. Ce qui souligne les risques d’investir dans des projets non éprouvés.

Ces exemples montrent que bien que le potentiel de gains soit élevé, les risques le sont tout autant. Les investisseurs doivent donc être extrêmement prudents et bien informés avant d’investir pendant une baisse du marché.

Le rôle de l’émotion dans les décisions d’investissement

L’un des plus grands défis auxquels sont confrontés les investisseurs en cryptomonnaies est la gestion des émotions. Le marché des cryptomonnaies est fortement influencé par le sentiment des investisseurs, ce qui peut entraîner des réactions de panique ou d’euphorie exagérées. Acheter pendant une baisse du marché nécessite une discipline et une résilience émotionnelle importantes.

• La peur de manquer une opportunité (FOMO) : pendant une période de baisse du marché, la peur de manquer une opportunité future peut pousser les investisseurs à acheter trop tôt ou trop tard. Cette émotion peut être préjudiciable si elle n’est pas gérée correctement.
• L’angoisse des pertes : à l’inverse, voir la valeur de son investissement diminuer peut inciter à vendre précipitamment. Ce qui peut entraîner des pertes réelles, surtout si le marché finit par se redresser.

Pour atténuer l’impact des émotions, il est recommandé de définir des stratégies d’entrée et de sortie claires et de s’y tenir. Indépendamment des fluctuations à court terme du marché.

En fin de compte, acheter des cryptomonnaies pendant une baisse du marché est une stratégie qui peut être justifiée. Mais elle n’est pas sans risques. Elle repose sur la conviction que le marché se redressera à long terme, ce qui n’est jamais garanti. Pour les investisseurs disposés à accepter le risque, une approche disciplinée et bien informée est essentielle. Cela inclut l’adoption de stratégies telles que le Dollar-Cost Averaging, la diversification, et l’analyse fondamentale rigoureuse.

Chaque investisseur doit évaluer sa tolérance au risque et ses objectifs financiers avant de décider d’acheter des cryptomonnaies pendant une baisse du marché. Bien que cette stratégie puisse offrir des opportunités significatives, elle nécessite une préparation minutieuse et une gestion rigoureuse des risques pour être réellement justifiable.